Más de 5 millones de argentinos enfrentan deudas impagables por créditos personales

 

Los índices de mora alcanzan el 14% en préstamos y el 11% en tarjetas de crédito. Consultoras basadas en datos del BCRA advierten que el sobreendeudamiento de meses atrás explica la crisis actual. Bancos y fintech lanzan planes de refinanciación, pero las cuotas siguen siendo impagables para la mayoría de los deudores.

El fuerte aumento de los índices de morosidad desde diciembre último se convirtió en uno de los efectos más preocupantes del escenario económico nacional. Según la consultora 1816, basada en estadísticas del Banco Central de la República Argentina (BCRA), la suba de las tasas de interés en 2025 —muy por encima de la inflación— dejó a los salarios sin capacidad de acompañar el costo financiero y disparó el endeudamiento de millones de familias.

Por su parte, la consultora Qaly, también en base a datos del BCRA, advierte que tanto el sistema bancario como el no bancario atraviesan una etapa de transición con tasas en baja, pero con niveles récord de mora en créditos personales y tarjetas de crédito. Los clientes más castigados son quienes acumulan deudas en estos segmentos, con índices que llegan al 14%. En diciembre de 2019 la morosidad promedio era del 7%, con un 6% en personas físicas y 7,5% en empresas, mientras que en 2016 apenas alcanzaba el 3,2% en promedio.

El impacto en jóvenes y jubilados

Los primeros meses de 2026 marcaron un salto histórico. Según 1816, la irregularidad en financiación con tarjetas de crédito a familias llegó al 11%, el mayor nivel desde la crisis de 2001-2002. En el sector no bancario, las cifras rondan el 25%, afectando especialmente a jóvenes y jubilados.

En este sentido, los intereses moratorios y punitorios se suman a reportes negativos en centrales de riesgo y posibles embargos. El impacto social y económico se multiplica en millones de hogares endeudados.

Tres bancos públicos —Banco Nación Argentina (BNA), Banco Provincia de Buenos Aires (BAPRO) y Banco Ciudad de Buenos Aires— lanzaron planes de refinanciación para aliviar a sus clientes. Sin embargo, las tasas de interés promedio entre 60% y 80% anual, sumadas a punitorios y seguros, elevan el Costo Financiero Total (CFT) a niveles de entre 100% y 120% anual.

El sobreendeudamiento refleja un problema estructural

En promedio, las deudas afectan a unas cinco millones de personas, con montos que van de $4.000 millones a $6.000 millones. Un ejemplo muestra que una deuda de $4.000 millones puede transformarse en pagos totales de hasta $22.600 millones en seis años, con intereses que quintuplican el capital inicial.

Mientras que los bancos privados buscan acuerdos con clientes en mora avanzada. Ofrecen refinanciaciones, quitas de capital y condonaciones parciales de intereses si el deudor demuestra voluntad de pago.

Por otro lado, la consultora Qaly, dirigida por la economista Anastasia Daicich, identificó el sobreendeudamiento de seis meses atrás como principal predictor de la mora actual. “Son números que señalan algo más que una mala racha”, explicó Daicich. En su análisis, la irregularidad crediticia responde más al endeudamiento previo que a la inflación o la actividad económica.